Investeerimisfondid ei ole finantstoode, mis elab läbi parimaid aegu. Kui ei, siis vastupidi ja ühisinvesteerimisasutuste ja pensionifondide liidu (Inverco) viimaste andmete kohaselt näitavad, et tagasimakse oma pealkirjadele järjekorda andmas, jõuab viimastel aastatel kunagi varem näinud tasemele. Kui nende finantsvarade järkjärguline väljumine on selle väga erilise turu üks ühisosa.
Ei saa unustada, et selle peagi lõppeva aasta jooksul on suur osa neist investeerimisfondidest olukorras, mida võiks liigitada väga delikaatseks. Hinnangu märkimisväärse languse ja mõnel juhul ka kahekohalised protsendid. Kuid seda stsenaariumi on veelgi süvendanud asjaolu, et need ei mõjuta ainult aktsiapõhiseid fonde, nagu võiks algusest peale mõelda. Kui ei, siis vastupidi, fikseeritud sissetulekuga inimesed on ka ohvrid või isegi nn alternatiivsete mudelite seas.
See asjaolu on pannud paljusid väikeseid ja keskmise suurusega investoreid oma investeeringute pärast väga muretsema ja mõnel juhul pole neil muud üle jäänud sulgege oma positsioonid osa nendest finantsvaradest. Mõnel juhul saate nautida oma kasumit (ostu puhul, mis on viis või enam aastat vana) ja mõnel juhul oma kahjumit veelgi mitte mõjutada. Just see viimane stsenaarium on investeerimisfondide omanike jaoks kõige ohtlikum ja neil pole olnud paremat lahendust kui sulgeda positsioonid, et jaotada likviidsus teistele finantstoodetele, mis toovad praegu suuremat turvalisust.
Enim karistati investeerimisfonde
Selle investeeringuklassi toodete negatiivses osas on tooted, mis kuuluvad investeerimiseks Arenevad rahvusvahelised aktsiad ja eurokapitalid (välja arvatud Hispaania) kategooriad, mis on aasta viimastel kuudel registreerinud suurima languse, kusjuures negatiivne kuutootlus oli üle 5%. Esimene neist on ka kategooria, mille korrigeerimine on olnud kõige suurem aastal (-8%). Seni, et osalejakontode arv riiklikes investeerimisfondides vähenes viimasel kuul (ligi 140.000 XNUMX võrreldes eelmise kuuga) ja selle arv oli väga lähedal kümnele miljonile osalejale.
Teisest küljest kogesid Euroopa aktsiaturud viimase kuu jooksul korrektsioone (näiteks Hispaania aktsiate selektiivne indeks, Ibex 35, sulges juuli lõpu seisuga -4,8% ja EuroStoxx 50 -3,8%), samal ajal kui USA peamised aktsiaindeksid jätkasid eelmiste kuude tõusutrendi. Kuigi viimase kahe kuu jooksul on nendele aktsiaindeksitele tehtud parandusi. Lisaks muudele tehnilistele kaalutlustele ja isegi põhimõttelisest vaatenurgast.
Ehkki vastupidi ja võttes aluseks fikseeritud tulu, on selle areng finantsturgudel olnud pettumust valmistav ka väikestele ja keskmise suurusega investoritele. Sest tõepoolest, IRR Saksamaa 10-aastase võlakirja on kuu jooksul langenud 0,34% -le eelmise aasta lõpu 0,45% -lt, samas kui Hispaania kümneaastase võlakirja tootlus on seevastu tõusnud 10% -lt veidi 1,42% -ni. Kus on riskipreemia Hispaanias suletud 1,38 baaspunkti võrra 114-le, mis oli juuli lõpus.
Sidusrühmade huvi puudumine
Kõigil neil andmetel on selle finantstoodete klassi väikeste ja keskmise suurusega investorite tähelepanu lõplikult mõjutatud. Paljud üksikisikud on otsustanud oma aktsiad hüvitada umbes taset, mida viimastel aastatel polnud nähtud. Selle väga erilise olukorra mõistmiseks, millesse investeerimisfondid satuvad, on vaja näidata, et investeerimisfondides osalevate kontode arv on suure tõenäosusega 11.000.000 XNUMX XNUMX ühikut.
Need andmed tähendavad praktikas, et need on midagi rohkem kui 200.000 XNUMX kontot vähem kui kõigi aegade tipp, mis oli saavutatud eelmise aasta juunis. Ajaloolise viitena tuleb märkida, et majanduskriisi sügavaimatel aastatel, aastatel 2007–2009, langes kogu investeerimisfondide omakapital 200.000 XNUMX miljoni euroni. Kui selle aasta keskel on investorite arv madalseisust kahekordistunud, siis viimase kahe kuuga on see langenud. Seni, et suur osa finantsanalüütikutest on arvamusel, et tegemist on investeerimissektoriga, mis näitab kurnatuse märke.
Kuidas vältida fondide kaotust?
Pole eriti ebatavaline arvata, et mõned selle finantstoodete klassi investorid on punases. Või sellest paremini aru saada, et teie bilanss on seni investeeritud omakapitali mõningate kahjumite bilanss. Selle soovimatu stsenaariumi korral on väikeste ja keskmise suurusega investorite jaoks mitu strateegiat. Esimene on otse tagasi maksta vältida täiendavaid kapitalikaod. Veel üks aasta, mis on finantsturgude jaoks eeldatavasti jätkuvalt väga keeruline.
Teine tegevussüsteem, mida saab nüüdsest importida, on see, mille on tuletanud jätkata senini. Teisisõnu, püsimine investeerimisfondides keskmise ja eriti pika tähtajaga. Pole üllatav, et see on investeerimisfondide loomulik seisund, nagu soovitavad kõik finantsanalüütikud. Investeerimisfond ei saa olla nagu aktsiate ostmine ja müümine aktsiaturul, mis võib kesta paar kuud. Selles loodetud tootluse saamiseks analüüsitud tootes tuleb veeta vähemalt kolm või neli aastat. Pole üllatav, et see on teie kõige kasumlikum periood, kuni rahalised sissemaksed on tagasi makstud.
Ülevaated investeerimisportfellidest
Kolmas investeerimisstrateegia koosneb vaadata üle investeerimisfondide portfell igal kindlal ajaperioodil. Nagu näiteks igal aastal ja see on aeg pühenduda sellele ülesandele täielikult, sest aasta lõpp on kindlasti väga lähedal. See põhineb millelgi nii lihtsal, kuid samas raskesti teostataval, nagu näiteks vähemkasumlike investeerimisfondide asendamine lähiaastate suurema kasvupotentsiaaliga fondidega. Isegi karjääri muutmine muutuvalt sissetulekult fikseeritud tulule või vastupidi, sõltuvalt finantsturgude tegelikust olukorrast.
Teiselt poolt peate meeles pidama, et investeerimisfondide ülekanded on teie isiklikele huvidele väga kasulik toiming. Muuhulgas põhjusel, et see ei maksa teile ühtegi eurot samuti ei tule selle väga erilise liikumise arendamiseks mingisuguseid komisjonitasusid. Ainus tingimus, et teete seda samas pangas või finantsasutuses. Lisaks on see toiming, mida saate teha nii palju kordi kui soovite, siin ei ole mingeid piiranguid ega isegi piiranguid ülekannete arvule, mida kavatsete teha.
Ülekannete maksueelised
Te ei tohiks unustada, et investeerimisfondide ülekanded pakuvad ka maksusoodustusi, mis võivad ühel hetkel tekitada rohkem kui ühe rõõmu. Sel põhjusel, millest saate väga lihtsalt aru ja see on see, et te ei pea oma järgmises kasumiaruandes hüvitisi deklareerima. Kuigi hoiate jätkuvalt oma säästud investeerimisfondides nagu alati. Võite isegi oodata maksumäärade langemist, et saaksite selle toimingu jaoks raha kokku hoida. Muidugi pole see sama tee seda 18% kui 15% juures, kui tuua vaid üks näide.
Viimase alternatiivina oma isikliku või perekondliku vara kasumiaruande parandamiseks on alati võimalus investeerimisfondidest loobuda, et liikuda muude ohutumate pangatoodete poole. Nagu näiteks tähtajalised hoiused, ettevõtte vekslid või isegi kõrgepalgalised kontod. Siiski ei ole intressimäär, mida need säästumudelid teile pakuvad, just sel hetkel palju. Kaubandusliku marginaaliga, mis ületab vaevalt 1%. Kuigi teil on vähemalt kindel, et te ei kaota raha ja saate igal aastal kindla ja garanteeritud sissetuleku.
Selle alternatiivi korral investeerimisele ei saa te muidugi miljonäriks, kuid vähemalt aitab see teil kõigi finantsturgude jaoks väga keerulistes ja kõikuvates stsenaariumides paremini magada. Nagu praegu juhtub paljude väikeste ja keskmise suurusega investorite puhul, kes on selle võimaluse valinud. Püüdes säästa halba aastat nii aktsiates kui ka fikseeritud tulus, nagu tegelikult on olnud aasta 2018, mis hakkab lõppema väga lühikese aja jooksul. Kaubanduslike marginaalidega, mis ületavad vaevalt 1%. Kuigi teil on vähemalt kindel, et te ei kaota raha ja saate igal aastal kindla ja garanteeritud sissetuleku.