Riskipreemia on majandusnäitaja, mis on juba mitu aastat kajastatud kõigis majandusuudiste väljaannetes. Sellest on saanud inflatsiooni, majanduskasvu, naftahindade ja isegi rahvusvaheliste aktsiaturuindeksite sünonüüm. See viis Euroopa Liidu äärealade riikide ebakindla majandusolukorrani , kusjuures mõned vajasid isegi ELi ametiasutuste sekkumist. See põhjustas nende riskipreemiate tõusu üle 500 baaspunkti ja isegi kõrgemale kõige probleemsemates riikides.
Siiski ei ole paljud ühiskonnasektorid endiselt teadlikud riskipreemia tähendusest. See majandustermin viitab tootluse erinevusele riigi (Hispaania, Itaalia, Portugal, Iirimaa, Prantsusmaa jne) ja selle võrdlusaluse (Saksamaa) vahel . Kui 10-aastase Saksamaa võlakirja ( Bund ) intressimäär on praegu umbes 1,537%, siis Hispaania võlakirja intressimäär on 2% ringis. Sellest tulenev vahe on praegu umbes 145 baaspunkti, mis on Hispaania riigivõla praegune riskipreemia.
Riskipreemia kasvades suurenevad ka riigi majandusprobleemid , eriti raskused turgudelt rahastamise saamisel, nagu on viimastel aastatel euroalal ilmnenud. See majandusnäitaja jõudis tõepoolest Hispaania ajakirjanduse pealkirjadesse. Ja muidugi, kui see ületab 600 punkti, on riik tõsises päästepaketi saamise ohus.
Tasub meeles pidada, et Kreeka ja Portugali riskipreemia ületas 1.000 punkti piiri. Ja Hispaania puhul saavutas see oma haripunkti, umbes 600 punkti, 2012. aastal. Seega räägime nende riikide majanduse jaoks väga olulisest arvust, mida reitinguagentuurid ja igasugused finantsvahendajad tähelepanelikult jälgivad.
Riskipreemia, kas seda saab kasutada investeerimiseks?
Riskipreemiast on aga saanud peaaegu asendamatu element igasuguse investeeringu tegemisel, mitte ainult aktsiatesse , vaid eriti fikseeritud tuluga väärtpaberitesse. Aktsiaturgude toimimine on suuresti sõltunud riigi riskitasemest igal ajahetkel. Mida kõrgem on riskipreemia, seda märgatavam on aktsiaturgude langus ja vastupidi.
Selle trendi tulemusel saab seda ainulaadset strateegiat kasutada väikeinvestorite säästudelt tulu teenimiseks . See keskendub turgudele, kus risk kõigub võrreldes stabiilsemate turgudega, ja investorid saavad seda tüüpi tehingutes hõlpsasti rakendada. Tõepoolest, viimastel aastatel on selle investeerimisstrateegia abil saavutatud märkimisväärset kapitalikasumit.
Üks riskipreemia suhtes kõige tundlikumaid sektoreid on ootuspäraselt pangandussektor ja laiemalt kogu finantssektor üldiselt. Need sektorid kogevad olulisi kõikumisi, mis sõltuvad selle olulise majandusnäitaja arengust. Need kõikumised on viinud nende aktsiate odavnemise ja kallinemiseni ligikaudu 5% tasemel ja kohati isegi kõrgemal. Igal juhul on need kõikumised suuremad kui teistes aktsiasegmentides. Hispaania aktsiaturg on olnud finantsturgude tekitatud kõikumistele eriti avatud, eriti kui selle riskipreemia ületas 400 baaspunkti piiri.
Kuidas nende andmetega kaubelda?
Riskipreemia on kasulik mitte ainult aktsiatega kauplemisel , vaid ka muude finantstoodete, sealhulgas investeerimisfondide puhul. See kehtib ka spetsiifilisemate instrumentide, näiteks valitsusvõlakirjade kohta, mida saate otse ilma vahendajateta tellida. Lõppkokkuvõttes võimaldab see teil luua laia investeerimisportfelli, mis põhineb riskipreemial kui valikukriteeriumil. Ja kõik see kehtib isegi siis, kui riskipreemia on praegu suhteliselt stabiilsena, võrreldes suuremate ELi riikide tasemetega, hoolimata finantsturgudel valitsevast volatiilsusest.
Selle strateegia tulemusel on riigi vahetuskursi erinevuse vähenemine Saksamaa suhtes kahtlemata hea majandusuudis, mis peaks aktsiaturge elavdama või vähemalt neid stabiliseerima. Igal juhul saab seda ära kasutada ka teiste investeerimistoodete kaudu . Ja võib-olla saaksite ise neid omandada, et proovida oma rikkust suurendada. Ainuüksi selleks, et seda olukorda ära kasutada.
Investeerimisfondid
Neid liikumisi saab fikseeritud tuluga toodetega jäädvustada. Kuidas? Peamiselt kahe erineva, kuid teineteist täiendava strateegia abil. Ühelt poolt otsides varjupaika Saksamaa võlakirjadest, kui äärealade (Hispaania, Portugal, Itaalia jne) võlakirjade tootlus tõuseb . Selles mõttes toimiks see finantsturgudel turvalise pelgupaigana – ühena vähestest omataolistest allesjäänud.
Teisest küljest, kasutades ära nende pakutavat kõrget tootlust ja tagades nende stabiilsuse, saate investeerida turule, mis paljudel juhtudel pakub tõelisi ärivõimalusi. Paljud investeerimisfondid on seda trendi omaks võtnud ja need võivad teatud aastaaegadel teie huvidele väga kasulikud olla.
Pole haruldane , et nende aastatootlus võib ulatuda kahekohalise numbrini . Samas on oluline ka õigeaegne väljumine ehk positsioonide lõpetamine, kui eesmärgid on saavutatud. Seda seetõttu, et kui need tasemed on saavutatud, muutub fondides tootluse teenimine väga keeruliseks ja selle asemel võivad toimuda väga tõsised korrektsioonid, mis võivad mõjutada teie loodud investeerimisportfelli.
Parim viis nende probleemide vältimiseks on hajutada oma investeeringuid mitme erinevat tüüpi fondi vahel , sealhulgas aktsiate või muude alternatiivsete investeerimisvahendite fondide vahel. See on parim viis oma huvide kaitsmiseks ja võib tuua isegi väga atraktiivset tootlust, edestades teisi keerukamaid investeerimisstrateegiaid.
Segafondid
Teine turgude pakutav võimalus on nende omadustega toodete ostmine. See täiendab ka hajutamist, kuid antud juhul kombineerides fikseeritud tulu aktsiatega . Portfelli tuleks lisada äärealade (Hispaania, Itaalia, Prantsusmaa, Kreeka ja Portugal) riigivõlakirjad, et täiendada teie investeeringuid peamistesse finantsvaradesse. Riskitase sõltub teie investori profiilist: mõõdukas, keskpärane või agressiivne, ja võib isegi määrata riskitaseme, mida olete oma tehingutes valmis võtma.
Paljud neist finantstoodetest sisaldavad oma pakkumistes äärealade võlakirju, mis võimaldavad klientidel teenida kasu nende riikide kasvavatest riskipreemiatest. Nende võlakirjade osakaal sõltub valitud fondist , kuna see erineb tüübi ja olemuse poolest. Seetõttu peate varahaldurite pakkumisi hoolikalt läbi vaatama.
Võlakirjade ostmine
Nende finantsvarade otsene ostmine turgudelt jääb alati viimaseks abinõuks. See on otsustavam samm, kuid tehingu olemuse tõttu suurema riskiga. Parim strateegia selle positsiooni loomiseks äärealade võlakirjades peitub nendes, millel on suurim kasvupotentsiaal ja seega kõige laiem valik võimalusi säästude kasumlikuks muutmiseks. Valida saab laia valiku valitsusvõlakirju , nii riiklikke kui ka teiste Euroopa Liidu riikide võlakirju, isegi väga suurte ostude kaudu.
Siiski on riskid suuremad ja peate võib-olla isegi võtma liiga pikad tähtajad, mille jooksul olukord võib iga hetk muutuda. Vastutasuks on aga tootlus garanteeritud alates registreerumise hetkest. See ei ole küll suurejooneline, aga see on viis teenida paremat tootlust kui teiste pangatoodetega.
Ja igal juhul on need väga taskukohased finantsvarad, mis on kohandatud teie kliendihuvidele, võimaldades teil teha sissemakseid, mida peate igal ajahetkel vajalikuks . Alates kõige konservatiivsematest kuni kõige agressiivsemate valikuteni, kuigi viimaseid praeguses olukorras ei soovitata. Kuid see on teile veel üks võimalus investeerida oma säästud, mis põhineb ELi riikide riskipreemial. Lai valik ettepanekuid, mida saate sellest hetkest alates vastu võtta.
Turvasadama investeeringud
Sellesse kategooriasse kuuluvad võlakirjad, mis võivad olla maandamiseks väga volatiilsete stsenaariumide ja märkimisväärse majandusliku ebakindluse korral. Ühelt poolt toimivad Saksamaa võlakirjad sellistes olukordades pidevalt turvasadamatena , peamiselt tänu nende majanduspoliitika usaldusväärsusele. Teisest küljest võivad äärealade võlakirjade hinnad riskipreemiate pideva kõikumise tõttu märkimisväärselt tõusta.
Selle stsenaariumi põhjal, mille oleme teile tutvustanud, pole kahtlust, et teil on turgudelt suurema kasu saamiseks veel üks alternatiiv, võib-olla see, mida teil polnud. Ja see on ühel või teisel viisil seotud riskipreemiaga. Nad ei pruugi isegi ette kujutada seda võimalust, mis on avatud teie kui keskmise säästja nõudmistele. Ega asjata, igal ajal saate seda kasutada või täiendada muu erineva iseloomuga finantsvaraga.