Kaua enne krüptovaluutade olemasolu töötas investor Richard Wyckoff välja meetodi turuhindade mõjutaja mõistmiseks. See meetod väidab, et suurinvestorid petavad jaeinvestoreid korduvalt, manipuleerides turgu enda kasuks. Seda sajandivanust meetodit saab rakendada ka krüptovaluutadesse investeerimisel. Täna pakume Wyckoffi meetodil kauplemiskoolitust, et mõista, kuhu suured tegijad hindu suunavad ja kuidas saame end selleks ette valmistada.
Mis on Wyckoffi meetod?♻️
Wyckoff selgitas oma meetodit, kirjeldades kujuteldavat üksust, mis vastutab turu manipuleerimise eest enda kasuks. Saame seda ära kasutada, kui mõistame, millel see põhineb. Wyckoffi meetodi järgi liigub turg neljas etapis. Esiteks on tegemist akumulatsiooniga, mille käigus suured investorid koguvad oma positsioone võimalikult vargsi. Erinevalt väikeinvestoritest ei saa suured vaalad osta kõike, mida nad tahavad korraga, sest poleks piisavalt müüjaid, keda neile müüa. Kui nad omakorda täidavad oma kontode kaliibriga korraldusi, põhjustaksid nad kõnealuse vara hinna tasakaalustamatust. Seetõttu peaksid nad ostma järk-järgult, vähehaaval, hoides hinda madalal, kuni saavutavad oma eesmärgi järgmiseks.
Wyckoffi hinnatsükkel. Allikas: Wyckoff Analytics.
See on siis, kui algab hinnakasvu faas. Kui tugevad käed on kogu pakkumise endasse imenud, ei jää enam palju müüjaid, vaid ostjad, mistõttu hinnad tõusevad kiiresti. See meelitab väiksemaid investoreid (isegi neid, kes on äsja oma positsioonid vaaladele müünud) tagasi ostma, mistõttu hind jätkab tõusu. Kui suurinvestorid on hinnatõusust kasu saanud, peavad nad selle kasumi realiseerima müügi teel. Ja nii algab levitamise faas, kus nad müüvad vähehaaval ja vaikselt, et hoida hinda kõrgemal tasemel kuni allalaadimise lõpuni. Arvestada tuleks ka sellega, et suurinvestorid saavad siin enne hinna langetamise faasis hinna alla viimist koguda lühikesi positsioone.
Mida Wyckoffi meetod meie kauplemiskoolitusse aitab?
Need etapid korduvad Bitcoini ja teiste krüptovarade puhul pidevalt . Lõppude lõpuks on krüptovaluutad aktsiaturuga võrreldes pisike turg. Suurinvestoritel võib oma positsioonide kogumine või jaotamine võtta kuid. Seetõttu võtab Bitcoini põhjade teke sageli nii kaua aega ja V-kujulised taastumised on aktsiatega võrreldes haruldased. 2018. aastal (alumine diagramm) kulus Bitcoinil karuturu põhja saavutamiseks neli kuud. Ja 2015. aastal (ülemine diagramm) kulus suurimatel investoritel ostukorralduste saamiseks enne järgmist pullijooksu 10 kuud. Nagu näeme, võib selle meetodi rakendamine meie kauplemiskoolituses tunduda keeruline, kuid asjad ei ole alati sellised, nagu nad paistavad...
Kogumisperioodid 2015. aasta karuturul (üleval) ja 2018-19 (all). Allikas: TradingView.
Kui vaadata, mis on Bitcoiniga viimase kahe aasta jooksul juhtunud, siis näeme mitmeid näiteid Wyckoffi etappidest tegevuses. Peame meeles pidama, et tegelikkuses võib toimuda kaks või enam järjestikust akumulatsiooni (taasakumulatsiooni) ja hinnatõusu või kaks või enam jaotust (ümberjagamist) ja hinnalangust järjest. Seetõttu ütlesime, et meetodi rakendamine meie kauplemiskoolituses võib tunduda keeruline.
Bitcoini hind pärast Wyckoffi tsükleid aastatel 2021-22. Allikas: Tradingview.
Niisiis, kas meetodit saab kasutada selleks, et teada saada, kas hind tõuseb või langeb tõenäolisemalt?路♂️
Kui bitcoin või mõni muu digitaalne vara liigub mõnda aega külgsuunas hinnaklassis, siis just sel ajal peaksime tähelepanu pöörama. Suured mängijad ehitavad tõenäoliselt oma positsioone ja valmistuvad järgmiseks muutlikuks käiguks. Selgub, et just seda on bitcoin juunist saati teinud, kõikudes umbes 18.000 25.000 dollari ja veidi alla XNUMX XNUMX dollari vahel.
Wyckoffi akumulatsioonitsükkel. Allikas: Wyckoff Analytics.
Ja kuigi pole võimalik kindlalt teada saada, kas praegune vahemik on akumulatsioon või jaotus, on vihjeid, mis aitavad meil erinevust eristada. Kui see on akumulatsioon, peame vaatama, kuidas hind vahemiku alumises osas käitub. Kui seda ostetakse jätkuvalt iga kord, kui see veidi allapoole langeb, on see tavaliselt märk sellest, et suured investorid ostavad. Kui hind langeb ajutiselt allapoole vahemiku põhja, tõlgendavad paljud investorid seda sageli müügisignaalina. Kuna suurinvestoritel on ostmiseks vaja palju müüjaid, kasutavad nad neid ajutisi langusi oma positsioonide laadimiseks.
Millises olukorras me praegu oleme?
Oleme välja pakkunud hüpoteesi, et näidata võimalikku teed, mida Bitcoin võib järgmiste kuude jooksul läbida, et seda õppetundi teie kauplemiskoolituse jaoks süvendada. Peamiselt võis näha hinna langemist alla akumulatsioonivahemiku, kus tugevad käed neelavad müügipositsioonid, pöördudes tagasi akumulatsioonivahemikku, rohkem tuntud kui “kevad”. See oleks hea sisenemispunkt, et kasutada ära võimalikku kõrgemale liikumist. Järgmiseks, kui tal õnnestub ületada vahemiku ülemine osa ja end sellest kõrgemal kehtestada, võiksime teha teise ostu, hetkel on läbimurre kinnitus, rohkem tuntud kui “retest”.
Hüpotees võimaliku akumulatsioonitsükli kohta lähikuudel Bitcoinis. Allikas: TradingView.
Turgudel on tavaliselt teatud käitumismustrid. Ja need keerlevad tavaliselt stiimulite, hirmu ja ahnuse ümber, olenemata olukorrast. Seetõttu võib juba sajandivanune Wyckoffi meetod olla jätkuvalt kasulik vahend meie kauplemiskoolitusel.